Estado del Sistema Bancario Privado del Ecuador - Reporte mensual a junio 2026

Lo que Necesitas Saber

El sistema bancario ecuatoriano a junio 2026 muestra niveles adecuados de rentabilidad solidez y solvencia. El crédito sigue creciendo a un ritmo ligeramente mayor a que tuvo en 2025 a la fecha. No obstante, en los depósitos se observa una señal de alerta. Los depósitos prácticamente se mantuvieron en los niveles de mayo y en acumulado están creciendo a un ritmo ligeramente menor que en 2025 en el mismo período. La morosidad y la cartera en riesgo (definida como cartera en cualquier estado que no sean una operación original por vencer) están levemente mejor que en años anteriores.

Con estas condiciones, proyecto que, en los próximos 6 meses, la cartera total crecerá en alrededor de USD 3,253.0 millones hasta diciembre 2026. Por su lado, el comportamiento de los depósitos es más incierto producto de la falta de crecimiento en junio. La proyección SARIMA indica proyecto que, en los próximos 6 meses, los depósitos no crecerán, pero tiene un alto grado de incertidumbre. Si bien podría ser que el comportamiento de junio es un tema estacional, si se mantiene la falta de crecimiento de los depósitos presionaría las tasas de interés al alza y podría afectar el nivel de crecimiento de la cartera, con las afectaciones que eso conlleva al crecimiento de la economía del país.

Los riesgos latentes identificados el mes anterior se mantienen. El cupo no utilizado sigue alto, pero da señales de estabilizarse, mientras que la cartera castigada sigue creciendo. En conjunto, todavía sugieren que podría darse un deterioro de la cartera producto de sobreendeudamiento, sobre todo si se deteriora la economía del país.

Hay que se mantienen las diferencias entre los distintos bancos. Los bancos grandes y medianos en general muestran tendencias positivas de expansión de depósitos y créditos. Estos bancos han mejorado sus indicadores de morosidad y riesgo. En cuanto a la cartera castigada, ha crecido en los bancos grandes, pero se mantiene más estable en los bancos medianos. En cambio, los bancos pequeños muestran un crecimiento de la morosidad, de la cartera en riesgo, y de la cartera castigada. También mantienen bajos niveles de rentabilidad. La estructura de fondeo de estos bancos depende mayoritariamente de captación de depósitos, y los depósitos a plazo representan la mayor parte de los depósitos. Dadas estas condiciones, los bancos pequeños tienen incentivos para ofrecer tasas de interés más altas para captar depósitos, pero son los menos sólidos para enfrentar shocks que pueden venir de factores externos (precios del petróleo o tasas de interés internacionales) o internos (apagones o fenómeno de El Niño) que afecten la liquidez en el país.

Fuentes y Usos

Tabla 1. Fuentes y usos del sistema bancario privado (flujos en millones USD).

El sistema bancario privado ecuatoriano registró en junio 2026 movimientos de fuentes y usos de fondos por USD 5,666.9 millones. Los depósitos del público constituyeron la principal fuente de fondos, con USD 2,872.7 millones, equivalentes a 50.7% del total. Este valor es prácticamente igual al captado a mayo 2026, reflejando el hecho que los depósitos no crecieron en el último mes. Frente a junio 2025, la captación de depósitos disminuyó en 26.7%. Las obligaciones financieras aportaron USD 1,332.7 millones, equivalentes a 23.5% del total de fuentes. Los resultados del ejercicio contribuyeron con USD 533.2 millones (9.4%), los aportes de capital con USD 497.5 millones (8.8%) y otras fuentes con USD 476.0 millones (8.4%). La emisión de valores registró una disminución de USD 45.3 millones, equivalente a 0.8% del total. Si bien el total de fondos es 29.2% mayor al observado en junio 2025, este crecimiento se explica por un crecimiento de las obligaciones financieras ya que los depósitos están estancados.

En cuanto a los usos de fondos, la cartera de créditos representó el principal destino, con USD 2,831.8 millones, equivalentes a 50.0% del total. Se observa un calce casi exacto con la captación de depósitos. Los dividendos pagados ascendieron a USD 1,020.1 millones, equivalentes a 18.0% del total de usos, las inversiones públicas se ubicaron en USD 950.8 millones (16.8%) y las inversiones privadas en USD 612.9 millones (10.8%). Otros usos alcanzaron USD 557.1 millones (9.8%), mientras que el encaje y las disponibilidades registraron una disminución de USD 305.8 millones, equivalente a 5.4% del total. Es importante destacar que frente a junio 2025 el uso de recursos en inversiones públicas y privadas creció 24% y 165.3%, respectivamente.

En conclusión, si bien los depósitos no crecieron el último mes todavía se observa una expansión en la utilización de recursos en cartera e inversiones, que es consistente con un entorno económico de estabilidad y crecimiento moderado. El hecho que las captaciones de depósitos no crecieron puede ser un efecto coyuntural, pero amerita revisar su tendencia en los siguientes meses ya que puede ser una señal que la liquidez del país está frenándose. Los bancos presentan a junio resultados del ejercicio mayores a los acumulados a junio del año pasado, lo que sugiere un incremento de la rentabilidad de los bancos privados. Llama la atención el crecimiento de otras fuentes, que supera el valor al cierre de los tres años anteriores. Estas fuentes no son parte del giro normal de intermediación y sugieren fondeo mediante recursos que no se pueden mantener constantemente.

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